一、 案例介绍
2012年7月末，浙江某木业有限公司（下称借款人）在我行某支行贷款300万元转入不良。在风险评议的过程中，我们发现，由于隐形关联未被及时识别，在信贷操作过程中还存在着违规办理银票的事实。
该借款人注册资金为 500万元，全部由胡某某一人出资，法定代表人亦为胡某某。该企业2006年与我行某支行建立信贷关系，2006年1月由某支行首次申报授信250万元，截至2011年12月，该支行给予该企业授信1350万元。在信贷操作过程中，该借款人有向江西某木业有限公司交易开立银行承兑汇票的行为，但经客户经理初步的调查，该江西某木业公司册资金1000万元，由易某某与何某某各出资500万元组建，法定代表人为何某某，两家企业间表面上并无关联关系，企业也告知并不存在关联关系。待借款人风险暴露后，调查发现，原来何某某、易某某与胡某某为亲戚关系，实际出资人为胡某某，企业仍受胡某某控制。所以，该两户企业为关联企业，未纳入准入名单的关联企业间交易开立了银行承兑汇票，违反了我行相关办法的规定。
二、案例分析：
隐性关联是企业之间一种表面上不显露关联关系而实际上隐含有投资关系或在经营决策、资金调度或生产活动上存在控制或影响关系的关联方式。本案例中，单从企业双方的股权结构情况并不能直观地看出其存在关联关系，但经由一定的手段深入调查还是能发现其蛛丝马迹。
三、案例启示
隐性关联由于其隐蔽性导致识别起来非常困难，但仍有一定规律性，可以综合各种方法进行判断：
1.从资本联系入手，查询政府及有关部门的企业信息平台，审核企业会计科目数据和明细账，并对相关情况进行核对分析，摸清企业资本纽带关系。
2.人事关联入手，除通过新闻报道或政府公开信息获取企业实际控制人信息或关联信息外，充分运用访谈、实地调查等方式，了解董事、监事和高层管理人员的经历和家庭关系及与上下游企业主的关系。
3.以企业资金流动为根本，通过查询企业往来明细账、政府部门和监管机构信息，了解企业融资活动情况，分析企业融资需求、融资结构和担保关系。
4.围绕企业经营活动，挖掘企业经营圈，查询企业交易凭据、有关账户及其明细账，分析借款企业购销业务、劳务提供及财产转让等业务背景和动因。
5. 借助相关系统，如银监的派出机构客户风险监测预警系统在识别隐性关联方面具有一定的参考价值。
